Um dos ETF’s mais conhecidos no Brasil, o BOVA11 é composto pelas maiores companhias de capital aberto na bolsa brasileira!
O BOVA11 é um ETF que replica o nosso Índice Bovespa (IBOV) e é um dos principais ETF’s para aqueles que querem se expor à bolsa de valores sem investir diretamente em ações.
O iShares Ibovespa Fundo de Índice (BOVA11) foi criado em 2008 e possui como gestor a Black Rock Brasil. O objetivo do fundo é replicar a performance das ações da carteira do Índice Bovespa. Mas não são todas as ações da B3 que compõem o BOVA11. Existem critérios a serem atendidos para compor essa cesta. São mais de 90 ativos que representam cerca de 80% das negociações do mercado brasileiro.
MAS O QUE SERIA UM ETF?
Exchange Traded Funds é um fundo que serve como segurança de investimento. O principal objetivo dele é replicar um determinado Benchmark, seja ele um índice, setor, ativo, etc. Como o foco é replicar, os rendimentos obtidos serão bem parecidos com o índice escolhido.
A principal vantagem aqui é que diferente dos fundos mútuos, os ETFs são negociados na bolsa de valores como uma ação comum. Outro ponto positivo é que você pode se expor à bolsa americana, por exemplo, sem precisar comprar as ações diretamente. Isso vale para qualquer país, qualquer setor, commodity e outros.
Quer saber mais sobre ETFs? Confira esse conteúdos: Carteira diversificada com ETF
Agora que já sabemos o que é o BOVA11, vamos aprender como ele funciona.
COMO FUNCIONA O BOVA11?
Os ETF’s são gerenciados por especialistas, ou seja, tem alguém que faz as escolhas dos ativos sem você precisar se preocupar com ordens de compra e venda. É claro que, o gestor fará as negociações baseadas nos princípios e regras do fundo.
O BOVA11, como todo fundo, tem seu patrimônio em forma de cotas e como todo investimento, tem suas vantagens e desvantagens.
VANTAGENS E DESVANTAGENS DO BOVA11
Agora você poderá saber se o BOVA11 faz sentido para sua estratégia de investimento ou não.
VANTAGENS
- Diversificação. Pense comigo, se o patrimônio dos ETFs é por meio de cota, quer dizer que cada cota contém um pedacinho, no caso do BOVA11, da bolsa brasileira. Então você se expõe de forma segura em mais de 90 ações da B3!
- Outro ponto positivo é a liquidez. O BOVA11 é um dos ETFs mais antigos do Brasil, sendo o maior ETF negociado no mercado brasileiro. O seu patrimônio líquido gira em torno de mais de bilhões de reais.
- Facilidade na declaração do IR. Essa costuma ser uma das maiores dificuldades do investidor brasileiro. Porém no caso do BOVA11, as informações necessárias à declaração são apresentadas de forma descomplicada e acessível pela corretora.
DESVANTAGENS
- Como você pôde perceber, o BOVA11 não tem isenção de imposto de renda. O que nos leva à desvantagem número um.
- Se você tem uma estratégia arrojada, talvez não fique tão satisfeito com a rentabilidade do fundo, visto que os ETF’s apenas replicam o seu benchmark (ou seja, os rendimentos tenderão em ser abaixo, igual ou apenas um pouco acima do Índice Bovespa). Nada muito além disso.
- Da mesma forma, se o seu perfil é conservador, tome cuidado com a volatilidade apresentada pelo BOVA11. Vale a pena estudar se realmente faz sentido para sua estratégia de investimento.
COMPOSIÇÃO DO BOVA11
A seguir, apresentaremos as principais posições do fundo.
Vale ressaltar que essas posições mudam com o tempo, afinal o gestor negociará as ordens de compra e venda quando julgar necessário, prezando sempre pelo objetivo em questão.
| Código de Negociação | Setor | Peso (%) |
| VALE3 | Materiais | 15,46 |
| PETR4 | Energia | 6,83 |
| ITUB4 | Produtos Financeiros | 5,81 |
| BBDC4 | Produtos Financeiros | 4,75 |
| PETR3 | Energia | 4,43 |
| B3SA3 | Produtos Financeiros | 3,52 |
| ABEV3 | Bens de primeira necessidade | 3,14 |
| BBAS3 | Produtos Financeiros | 2,54 |
| ELET3 | Serviços Públicos | 2,44 |
| JBSS3 | Bens de primeira necessidade | 2,18 |
IMPOSTO DE RENDA
- A alíquota de imposto de renda sobre o BOVA11 é de 15% sobre o lucro.
- Não há IOF e come-cotas.
- O imposto de renda deve ser recolhido até o último dia útil do mês seguinte ao da operação via DARF.
QUANTO É A TAXA DE ADMINISTRAÇÃO?
A taxa de administração do BOVA11 é de 0,10% a.a.
COMO INVESTIR NO BOVA11?
O investimento no BOVA11 é simples. Você pode fazer isso da mesma forma que investe em ações e em outros ETF’s.
- Acesse a plataforma da XP e procure pelo ticker BOVA11. Em seguida escolha a quantidade de cotas que você deseja comprar.
Assim que sua ordem de compra for enviada a plataforma tem até 2 dias úteis (D+2) para debitar o valor da sua conta 😊
QUANTO ESTÁ A COTA DO BOVA11 AGORA ?
Como as ações, os preços dos ETF’s variam, até porque, no caso do BOVA11 ele replica os ativos da bolsa brasileira, ou seja, o valor das cotas varia a cada pregão.
No dia 11 de agosto de 2022 o Ishares Ibovespa Fundo de Indice fechou o pregão a R$ 105,88.
O lote padrão, ou seja, a quantidade mínima de cotas para gerar a ordem de compra é de uma unidade. Sendo assim, o investimento mínimo no BOVA11 considerando o caso acima seria de R$ 105,08.
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